劉湘代表沒有套出吳佩孚的意圖來，反聽吳佩孚訓斥了劉湘一頓，只好紅著臉，連聲說：“是！是！”而告退。

1931年9月，吳佩孚來到天水。這時隴南十四個縣，全為馬廷賢所占據。馬部騎兵號稱兩萬之眾，編為三個騎兵師，攻占天水后又號稱三個軍。由韓進錄、王占麟、馬如倉分別擔任軍長。同年，國民政府中央特派員嚴爾愛來天水，馬廷賢便接受蔣介石收編，被委任為隴南綏靖司令，由陜西潼關行營主任楊虎城指揮。由于吳在出川前，曾派他的政務處長劉泗英來天水鼓動過馬廷賢，所以馬廷賢對吳來天水仍表示熱烈歡迎，曾派吳慶安為代表，前往武都迎接，顯得格外重視。

馬廷賢對吳的歡迎招待極為奢華，行轅設在天水當時最為壯觀的九間樓，接待工作由參謀馬達謀、副官馬占麟、副官處書記蒲聘如(天水市人)全力操辦。但計劃的行轅地址已破舊不堪，因馬部破城后，韓進錄的騎兵衛隊就駐扎在九間樓，樓道上下已成為馬圈，為便于馬匹通行，樓梯早已被墊為路坡，樓內樓外也被糟蹋得不成樣子。于是采取緊急措施，組織人員突擊搶修，由天水縣政府拿出六千塊銀元作為裝修費用，調集工匠日夜施工。在吳到達之日，九間樓已煥然一新。吳的臥室設在九間樓最后一間房內，室內布置富麗堂皇，床上是綢緞被褥、俄國毛毯、黃綢帳幔。行轅內外燈火輝煌，樓前正門扎有大型彩門，上飄各色彩旗，下懸精制宮燈，正中掛“孚威上將軍行轅”金字大匾，光耀奪目。對聯是：文章西漢兩司馬，經濟南陽一臥龍，緩帶輕裘羊叔子，綸巾羽扇諸孔明。行轅東西也各搭有彩坊，也有對聯，東邊是：大樹將軍瞻帷暫駐，輕騎都尉檗戟遙臨。西邊是：我佛如來皆大歡喜，斯人不出若蒼生何。對聯均為邑紳賈纘緒手書。行轅四周衛士林立，戒備森嚴，望之儼然，一派虎將雄風。

吳到達之日，馬廷賢率全城官紳前往城郊天水郡迎接。軍隊、學生、群眾數千人夾道歡迎。吳與其夫人張佩蘭各乘藤轎，隨員均乘馬而行。另外還有衛隊百十人和八大處幕僚。與吳同時到達的高級官員有參謀長張佐民、政務處長劉泗英、交際處長劉宜賓、軍需處長張錫九以及白品清、鄭伯庸等，其余均為原直系軍隊中部分師、旅長。吳進城后亦下轎乘馬，他身著長袍馬褂，頭戴禮帽，斯文彬彬，不時向歡迎人群點首致意，然后即到九間樓行轅休息。

馬廷賢在吳到達天水的第三天，于天水東校場舉行了隆重的歡迎會，全城官紳、機關職員、學生、軍隊等都前往參加。吳在歡迎會上發表了長篇演講。開頭就大講孔孟之道，以其治國平天下等語;接著又用中庸之道詆毀了孫中山先生的三民主義;還講了易經上一段話“有天地然后有萬物”的道理;最后強調說：“天卞興亡匹夫有責，國民黨政府專權賣國，希望西北回漢，團結救國，我是個軍人出身，愿為抗日救國犧牲一切。”吳每講一句，旁邊站立的一位隨員即大聲照樣宣讀一句，聽者都感到可笑。

吳留居天水期間，馬遷賢對他的生活非常照顧，每天都以箍席招待，城內著名廚師會來子、周明元等負責膳食操作。飯菜分為三等，吳及其夫人每頓吃魚翅席，八大處頭目吃海菜席，衛隊及一般隨員吃“八大碗”。一時復興茂、福興和等幾家城內有名的南貸店的魚翅、海參、魷魚均被購買一空。

吳出身秀才，喜讀經書，常以儒將自詡。在天水時深居簡出每早除下樓到花園散步一回外，其余時間均在室內活動，空閑時還愛讀易經，并用朱筆逐句圈點。每日來行轅拜謁者川流不息，大都為各縣士紳和馬的部下，吳對來賓只談四書五經，或書法詩文，不談政治。吳喜愛書法繪畫，對求字題詞者樂于接待，慷慨應承。書寫時胸前常系一白圍巾，運筆瀟灑自如，一揮十數幅亦無倦意。并常與求墨者促膝相談，古今中外，天南地北，無所不談，文人士紳都以求得大帥“墨寶”為榮。前清翰林哈銳，邑紳賈纘緒，拔貢牛芮青，南湖居士楊本植等也常隨其左右，談經論史，賦詩助興。當時的獻詩今多散佚，唯哈銳的《贈吳子玉將軍》七絕八首仍存，特抄錄于后：

萬劫鏖殘老病身十年魂夢望青塵

補天筮肯來西北醉尉何人爾敢嗔

韜鈐自昔有家風余子紛紛一洗空

敵國舟中名論在憑將只手障川東

蜀山息影偃麾旌霧影從教髀肉生

刊落棱威有本色依然萬里一長城

韋編在手定行藏四圣心傳未渺茫

疆場折沖余技耳千公太乙一毫芒

上策古今拼一走北胡南越忍包羞

巖巖一柱擎天立到處人爭識故侯

少陵論將貴廉恥北斗以南更有誰

贏得全球人格在愛錢惜命究何為

金宋當年此戰爭君家磷蚧最聲名

只今地網留遺跡話到劫灰淚暗傾

忍把神州袖手看如聞父老勸加餐

何當一怒噎蛇豕矍鑠伏波再據鞍

吳在天水以孚威上將軍名義，委任軍政要職，任命馬廷賢為“騎兵禁衛軍總司令”兼“隴南護軍使”，委任馬部六個團長為師長。對各縣士紳、縣長等委以顧問參議等名義。對獨霸各縣的土軍閥也委以要職，如西和的馬尚智、武都的周富銀、文縣的趙光玉、康縣的魏成弟等都委以師長或司令名義，進行拉攏。