楊志是有名的楊家將的后代。因為臉上有塊青色的胎記，就有了個綽號叫"青面獸楊志"。他從小學武藝，長大后成了一名軍官。當時的徽宗皇帝要用南方的奇花異石堆起一座萬歲山，殿帥府就派十個軍官去太湖邊押運石頭。其他九個軍官都順順當當地回來了，偏偏楊志在過黃河時遇到風浪翻了船。楊志空手回來，太尉高俅鼻子不是鼻子臉不是臉的，把楊志趕出了殿帥府。

楊志想到別處再找機會，但身上沒錢，只好賣掉祖傳的寶刀。他不好意思吆喝，就在刀鞘上插了個草標兒，別人就知道這刀是要賣的了。他在橋上站了一會兒，忽然行人紛紛躲開，來了一個叫牛二的流氓，這家伙一貫惹是生非，大家都怕他。

那牛二走上前來，抽出楊志的刀，"你這刀賣多少錢？"楊志說："祖上留下的寶刀，要賣三千貫。"牛二撇撇嘴，"這把破刀有什么好，賣得這么貴？"楊志便介紹道："有三件好處。第一件，砍銅剁鐵，刀口不卷......"

牛二就跑到橋下鋪子里拿來二十個銅錢，在橋欄干上疊成一摞，對楊志拍胸脯說："你要是能一刀剁開銅錢，我就給你三千貫！"楊志說："這有什么。"他卷起袖子，瞄得準準，一刀便將二十個銅錢剁成兩半。旁觀的眾人齊聲喝彩。

牛二對眾人吼道："你們起什么哄？"又問楊志："你說，第二件好處是什么？""第二件叫'吹毛得過'，拿幾根頭發朝刀口上一吹，立刻斷成兩截。""我不信！"牛二就在自己頭上拔下一把頭發，遞給楊志，"你吹給我看！"楊志接過頭發，朝刀口上用力一吹，那些頭發真的一分為二飄過了刀口。眾人又喝彩，這時看熱鬧的人越來越多了。

牛二又問第三件好處。楊志說："第三件叫'殺人不見血'。""怎么個'殺人不見血'？"

"把人一刀砍了，刀上卻沒有血跡，因為刀太快了。"牛二說："我不信，你去砍一個人我看看。"楊志說："平白無故誰敢殺人？你不信，找條狗來我殺給你看。"牛二說："你說的是'殺人不見血'，沒說'殺狗不見血'！"楊志不耐煩了，"你不想買就拉倒，胡攪蠻纏干什么？"牛二一把揪住楊志，"我偏要買你這把刀！""你要買，拿錢來呀。""我沒錢！""沒錢你干嗎揪住我？"牛二耍無賴了，"我就要你這把刀！""我不給你！"

楊志掙開身子，順手一推，把牛二推了一跤。牛二爬起來，嘴里說著，"來呀，是好漢就砍我一刀呀。"一邊就來硬奪楊志手里的刀。楊志氣極了，牛二卻又拳打腳踢。楊志便對眾人叫道："大家都看見的，我楊志沒辦法才在這里賣刀，這流氓不講道理要搶我的刀，還打我！"牛二說："打死你又怎么樣？"說著又是一拳。打得楊志"火從心上起，怒向膽邊生"，只見寒光一閃，流氓牛二倒在楊家的祖傳寶刀下------刀刃上果然滴血不沾。

楊志真是條好漢，闖了禍也不逃走，他對圍觀的眾人說："我殺了人，你們陪我去自首吧。"于是眾人跟楊志來到開封府，幫著楊志把事情經過說了一遍。官府上下都佩服楊志，也慶幸東京街上從此少了一害，所以沒要楊志償命，從輕發配到北京大名府留守司充軍。

同樣是充軍，楊志就比林沖舒服一些了。平日受牛二禍害的街坊們都湊了銀錢給楊志做盤纏，公差張龍和趙虎也很通情達理，大名府也沒滄州那么遠，沒幾天就到了。

大名府的地方官梁中書，乃是當朝太師蔡京的女婿。這天，兩個公差把楊志帶到留守司廳前，送上開封府的公文。梁中書一看犯人：咦，這人眼熟！梁中書在東京時認識楊志的。問清楚楊志的案情，梁中書立刻命令開枷，就把楊志留在身邊使用了。沒過多久，梁中書在東郭門外操練本城兵馬，故意讓楊志和軍官們比武。楊志先是打敗了副牌軍周謹，便替代了周謹的職務。綽號叫"急先鋒"的索超不服，"他要是贏了我，我這個正牌軍讓他來當！"索超和楊志各顯本領，斗了五十多個回合還分不出勝負，梁中書大喜，將兩人都提升為管軍提轄使。